Lors de notre dernier article sur l'intérêt croissant du SARS (South African Revenue Service) pour les crypto-actifs (voir ’The South African Revenue Service cracks down on crypto-assets“), la réglementation en était à ses balbutiements : application inégale, incertitudes juridiques autour du contrôle des changes non résolues, CASP (crypto asset service providers) espérant tranquillement que le vernis réglementaire ne mordrait pas.
Cette accalmie est en train de s'achever. Sur 15 septembre 2025, Le SARS a publié un projet de règlement pour la mise en œuvre de la Cadre de déclaration des crypto-actifs de l'OCDE (CARF) et a modifié le Norme commune de déclaration (NCD), avec une date d'entrée en vigueur proposée de 1er mars 2026. Parallèlement, le paysage juridique sud-africain a été bouleversé par l'affaire Standard Bank of South Africa vs South African Reserve Bank & Others (High Court, Pretoria, mai 2025) dans laquelle le tribunal a estimé que les crypto-monnaies ne sont pas des “capitaux” au sens de la réglementation actuelle sur le contrôle des changes, ce qui signifie que les pouvoirs de la SARB de bloquer l'exportation ou les transferts de fonds à l'étranger de crypto-monnaies en vertu de cette réglementation ne s'appliquent pas (du moins en vertu de la loi actuelle). Le jugement fait l'objet d'un appel.
Ensemble, le projet de règlement CARF/CRS et l'affaire SARB/Standard Bank illustrent l'évolution rapide de la réglementation : de l'incertitude réglementaire vers une plus grande transparence, des obligations de déclaration et une plus grande clarté juridique, pour le meilleur ou pour le pire, pour les entreprises, les investisseurs et les utilisateurs ordinaires de crypto-monnaies.
Champ d'application de la proposition CARF/RSR révisée : ce que l'Afrique du Sud exigera
A partir du projet publié et du commentaire correspondant, voici les principales caractéristiques du cadre proposé :
- Fournisseurs de services de crypto-actifs (CASP) entreront dans le champ d'application. Il s'agit notamment des bourses, des courtiers, des fournisseurs de portefeuilles et éventuellement d'autres services tels que les services de garde.
- Les crypto-actifs réglementés couvrent non seulement les crypto-monnaies conventionnelles, mais aussi les stablecoins, certains produits de monnaie électronique et, dans certains projets, éventuellement certains NFT.
- Les obligations de déclaration comprendront la collecte et la communication d'informations détaillées : acquisitions, cessions, transferts, évaluations, identités des titulaires de comptes (y compris les personnes détenant le contrôle), résidence fiscale, etc.
- Le CRS révisé élargira son champ d'application pour inclure des produits financiers et des intermédiaires auparavant hors du champ d'application ; certaines nouvelles classes d'actifs (monnaie électronique / classes d'actifs numériques) seront intégrées dans le CRS.
- Date d'entrée en vigueur proposée : 1er mars 2026 pour le respect des règles.
L'affaire SARB/Standard Bank : Ce qui change (et ce qui ne change pas)
- Les faits: Dans l'affaire Standard Bank of South Africa vs SARB & Others, le département de surveillance financière de la SARB (FinSurv) a confisqué des sommes importantes sur des comptes détenus par une entreprise (Leo Cash & Carry), au motif que les transferts impliquant des crypto-actifs constituaient une exportation de capitaux en vertu de la réglementation sur le contrôle des changes. La Standard Bank a contesté cette décision.
- Arrêt de la Haute Cour (mai 2025) : Les crypto-monnaies ne sont pas des “capitaux” au sens des ExCon Regulations, et les règles actuelles de contrôle des changes (telles qu'elles sont formulées) ne s'appliquent donc pas aux crypto-monnaies. La tentative de la SARB de traiter les crypto-monnaies comme étant soumises à l'ExCon (exportation de capitaux, approbations réglementaires, etc.) a été jugée ultra vires.
- Ce qui reste en suspens:
- L'appel de la SARB : l'affaire n'est pas encore définitive, la SARB demande l'autorisation d'interjeter appel.
- Une réforme législative est probablement nécessaire. Le tribunal lui-même a noté que la réglementation sur le contrôle des changes (qui date de 1961) n'avait pas été rédigée en tenant compte des actifs numériques. La loi sera probablement mise à jour pour inclure explicitement les crypto-monnaies si les autorités de régulation vont jusqu'au bout de leur démarche.
Interaction CARF/CRS + Standard Bank contre SARB : ce que cela signifie pour les acteurs de la crypto-monnaie
Rassembler les éléments de la réglementation :
| Zone | Avant | Après (prévu à partir de mars 2026 CARF / CRS + jurisprudence) |
| Rapports et transparence fiscale | Limitée, inégale, les PCAS sont parfois informels ; les autorités fiscales dépendent largement de l'autodéclaration et de la divulgation volontaire. | Augmentation significative des obligations de déclaration ; échange transfrontalier d'informations dans le cadre de l'AMCA de l'OCDE ; les PCAS doivent déclarer des transactions détaillées. |
| Sécurité juridique en matière de contrôle des changes | Le mouvement cryptographique pourrait être limité si les régulateurs (SARB) interprétaient l'ExCon de manière large, mais il y a ambiguïté et risque. | L'affaire Standard Bank constitue un précédent juridique (pour l'instant) selon lequel les cryptomonnaies ne font pas partie du “capital” en vertu des règles actuelles de l'ExCon, à moins que les lois ne soient modifiées. |
| Risque d'obligation pour les PCAS | Obligations peu claires, risque de non-conformité par inadvertance ; réglementation incertaine de la SARB. | Les CASP devront préparer les systèmes internes, la conformité fiscale et réglementaire, le KYC, la tenue de registres, etc. |
| Risque pour l'investisseur / le contribuable | La détention ou les transactions cachées de crypto-monnaies ont toujours été une zone d'ombre ; la non-déclaration à l'étranger comportait des risques. | Probabilité accrue de détection ; les programmes de divulgation volontaire deviendront plus pertinents ; risque de sanctions en cas de non-respect. |
| Échange d'informations au niveau international | Le CRS s'applique aux comptes financiers traditionnels ; les cryptomonnaies ne sont généralement pas couvertes jusqu'à présent. | Le CRS élargi et le CARF intègrent les crypto-monnaies dans le régime d'échange automatique. Les autorités fiscales, y compris le SARS, partageront des données avec d'autres juridictions. |
Implications et actions recommandées
Pour ceux qui travaillent dans le domaine des crypto-monnaies, les investisseurs, les CASP et les particuliers, voici quelques conseils pratiques :
- Examinez vos avoirs et transactions en cryptomonnaies: La tenue de registres pour toutes les transactions, cessions, transferts, mises en jeu, etc. de crypto-monnaies devra être solide pour la première fois, afin de satisfaire aux exigences des contrôles fiscaux et réglementaires.
- Les PCSA doivent préparer l'infrastructure de conformité: Systèmes de vérification de la résidence fiscale ; conservation de l'historique des transactions, évaluations ; capacité à produire des rapports dans le format requis ; attention portée à la définition des “personnes devant faire l'objet d'une déclaration”, des personnes détenant le contrôle, etc.
- Divulgation volontaire: Si des transactions ou des avoirs passés n'ont pas été déclarés, envisagez d'utiliser le VDP (Voluntary Disclosure Programme) du SARS avant mars 2026. Il est préférable d'anticiper l'application de la loi.
- Suivre l'évolution de la législation de la SARB: La décision Standard Bank vs SARB supprime les restrictions ExCon pour le moment, mais un amendement législatif est probable. Les entreprises impliquées dans les transferts transfrontaliers de crypto-monnaies devraient suivre de près l'évolution de la situation.
- Structuration juridique et planification des risques: En fonction de votre position dans la chaîne de valeur (détenteur, négociant, prestataire de services), adaptez vos structures (par exemple, le lieu de résidence des PCAS, le lieu de détention des actifs) pour vous aligner sur les obligations de déclaration et les traités.
Conclusion
Le monde de la réglementation des crypto-monnaies en Afrique du Sud est passé d'un état de risque juridique ambigu à une accélération de la normalisation, des rapports et de la transparence. Avec le CARF et les réglementations CRS révisées prévues pour entrer en vigueur au début du mois de mars 2026, et la clarification judiciaire fournie par Standard Bank contre SARB, les parties prenantes n'ont plus le luxe d'être dans l'incertitude.
Il reste du temps pour agir : réviser, restructurer et documenter. Mais dans cet écosystème, la possibilité de se cacher dans des zones d'ombre se réduit rapidement. Prenez contact si vous souhaitez obtenir de l'aide pour mettre votre documentation en ligne.
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