{"id":2933,"date":"2023-09-08T12:51:16","date_gmt":"2023-09-08T08:51:16","guid":{"rendered":"https:\/\/reganvanrooy.com\/?p=2933"},"modified":"2024-04-24T11:34:22","modified_gmt":"2024-04-24T09:34:22","slug":"les-entrepreneurs-sont-ils-injustement-taxes","status":"publish","type":"post","link":"https:\/\/reganvanrooy.com\/fr\/are-entrepreneurs-unfairly-taxed\/","title":{"rendered":"Les entrepreneurs sont-ils injustement tax\u00e9s ?"},"content":{"rendered":"
\n
\n
\n
<\/div>\n<\/div>\n
<\/div>\n<\/div>\n
\n
\n
\n
\n
<\/div>\n<\/div>\n
\n
\n
\n

Les gouvernements devraient inciter les entrepreneurs \u00e0 d\u00e9velopper et \u00e0 faire prosp\u00e9rer leur entreprise dans leur pays d'origine, n'est-ce pas ? Cependant, les r\u00e9gimes fiscaux punitifs qui s'appliquent aux entrepreneurs peuvent vous faire r\u00e9fl\u00e9chir \u00e0 deux fois !<\/p>\n

Dans la plupart des pays dot\u00e9s d'un syst\u00e8me fiscal d\u00e9velopp\u00e9, lorsqu'une actionnaire re\u00e7oit des dividendes d'une soci\u00e9t\u00e9 locale, elle est impos\u00e9e sur cette somme, que ce soit par une retenue \u00e0 la source ou par l'imp\u00f4t sur le revenu sur les dividendes re\u00e7us. C'est le cas en Afrique du Sud, au Royaume-Uni et en Irlande, par exemple. Mais en g\u00e9n\u00e9ral, lorsqu'un actionnaire re\u00e7oit des dividendes d'une \u00e9tranger<\/u>\u00a0Si un actionnaire vend une entreprise dans laquelle il d\u00e9tient plus d'un certain pourcentage, la recette est exon\u00e9r\u00e9e. De m\u00eame, si une actionnaire vend son entreprise dans son propre pays, elle paie l'imp\u00f4t sur les plus-values, mais si elle vend des actions d'une soci\u00e9t\u00e9 \u00e9trang\u00e8re, elle est exon\u00e9r\u00e9e. Cela semble \u00e9trange, car cela signifie qu'il peut \u00eatre fiscalement plus avantageux pour les entrepreneurs de g\u00e9rer une entreprise en dehors de leurs fronti\u00e8res ! Aujourd'hui, nous examinons cette anomalie \u00e0 l'aide de quelques exemples.<\/p>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>\n

\n
\n
\n
<\/div>\n<\/div>\n
<\/div>\n<\/div>\n
\n
\n
\n
\n
<\/div>\n<\/div>\n
\n

Comment les entrepreneurs sont-ils impos\u00e9s en Afrique du Sud ?<\/h2>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>\n
\n
\n
\n
<\/div>\n<\/div>\n
<\/div>\n<\/div>\n
\n
\n
\n
\n
<\/div>\n<\/div>\n
\n
\n
\n

En Afrique du Sud, un actionnaire individuel est impos\u00e9 \u00e0 un taux d'imposition effectif maximum de 20% sur les dividendes re\u00e7us de sa soci\u00e9t\u00e9 locale. Ce taux s'applique quel que soit le pourcentage de participation d\u00e9tenu, c'est-\u00e0-dire qu'il s'agisse d'un entrepreneur qui a cr\u00e9\u00e9 l'entreprise ou d'un investisseur passif de 1%. Si l'on ajoute \u00e0 cela le taux d'imposition sur les soci\u00e9t\u00e9s de 27% appliqu\u00e9 \u00e0 la soci\u00e9t\u00e9 locale, on obtient un taux d'imposition effectif impressionnant de 41,6% sur les b\u00e9n\u00e9fices de l'entreprise !<\/p>\n

Toutefois, lorsqu'une personne physique sud-africaine d\u00e9tient des actions dans une soci\u00e9t\u00e9 \u00e9trang\u00e8re, et que la participation est d'au moins 10%, les dividendes re\u00e7us de cette soci\u00e9t\u00e9 \u00e9trang\u00e8re b\u00e9n\u00e9ficient g\u00e9n\u00e9ralement de ce que l'on appelle \u201cl'exemption de participation\u201d et sont exon\u00e9r\u00e9s d'imp\u00f4t entre les mains de la personne physique. Il en va de m\u00eame pour les plus-values r\u00e9alis\u00e9es lorsque l'entrepreneur acharn\u00e9 vend son entreprise : elles sont enti\u00e8rement imposables s'il s'agit d'une soci\u00e9t\u00e9 sud-africaine, et exon\u00e9r\u00e9es s'il s'agit d'une soci\u00e9t\u00e9 \u00e9trang\u00e8re.<\/p>\n

Ainsi, si un entrepreneur cr\u00e9e une entreprise en Afrique du Sud, il est pleinement impos\u00e9 sur les b\u00e9n\u00e9fices qu'il tire de cette entreprise, mais si le m\u00eame entrepreneur investit dans une entreprise \u00e9trang\u00e8re et d\u00e9tient au moins 10% des actions de cette entreprise \u00e9trang\u00e8re, les dividendes sont exon\u00e9r\u00e9s d'imp\u00f4t. Cela semble contre-intuitif ! On dirait presque que le gouvernement VEUT que les entrepreneurs cr\u00e9ent leurs entreprises \u00e0 l'\u00e9tranger ! Mais pas si vite... Pour compliquer encore les choses, en Afrique du Sud au moins, les restrictions du contr\u00f4le des changes sur l'externalisation des liquidit\u00e9s et des actifs font qu'il est assez difficile pour les entrepreneurs de se procurer les liquidit\u00e9s n\u00e9cessaires pour investir \u00e0 l'\u00e9tranger. Cela n'a pas de sens, n'est-ce pas ?<\/p>\n

Toutefois, les d\u00e9fis fiscaux auxquels sont confront\u00e9s les entrepreneurs ne se limitent pas \u00e0 l'Afrique du Sud. Nous ne pensons pas que cela soit d\u00e9lib\u00e9r\u00e9, cela montre simplement, une fois de plus, que le monde des affaires et le r\u00e9gime fiscal commercial sont biais\u00e9s en faveur des soci\u00e9t\u00e9s cot\u00e9es en bourse et qu'ils ignorent l'effet de la double peine lorsque les b\u00e9n\u00e9fices de l'entreprise sont rapatri\u00e9s vers l'actionnaire ou que l'entreprise est vendue.<\/p>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>\n

\n
\n
\n
<\/div>\n<\/div>\n
<\/div>\n<\/div>\n
\n
\n
\n
\n
<\/div>\n<\/div>\n
\n

Comment cela fonctionne-t-il dans d'autres pays ?<\/h2>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>\n
\n
\n
\n
<\/div>\n<\/div>\n
<\/div>\n<\/div>\n
\n
\n
\n
\n
<\/div>\n<\/div>\n
\n
\n
\n

En Irlande, l'actionnaire individuel est impos\u00e9 sur les revenus des dividendes locaux \u00e0 son taux d'imposition individuel, qui s'ajoute bien s\u00fbr \u00e0 l'imp\u00f4t sur les soci\u00e9t\u00e9s.<\/p>\n

Au Royaume-Uni, le m\u00eame r\u00e9sultat s'applique : les dividendes locaux sont imposables entre les mains de l'entrepreneur individuel \u00e0 son taux marginal sur les dividendes d\u00e9passant l'abattement sur les dividendes exon\u00e9r\u00e9s d'imp\u00f4t (actuellement de 2 000 livres sterling). Toutefois, le gouvernement britannique est peut-\u00eatre un peu plus \u201c\u00e9quitable\u201d dans son traitement, dans la mesure o\u00f9 les dividendes \u00e9trangers re\u00e7us par les personnes physiques seront \u00e9galement imposables entre leurs mains (apr\u00e8s avoir b\u00e9n\u00e9fici\u00e9 d'un cr\u00e9dit d'imp\u00f4t \u00e9tranger, bien entendu), \u00e9tant donn\u00e9 que l'exon\u00e9ration de participation (appel\u00e9e exon\u00e9ration de participation substantielle) ne s'applique qu'aux soci\u00e9t\u00e9s.<\/p>\n

Certains pays disposent de mesures d'all\u00e8gement sp\u00e9cifiques pour les entrepreneurs. Par exemple, le Royaume-Uni dispose d'un all\u00e8gement pour les entrepreneurs et d'un all\u00e8gement pour les retrait\u00e9s, bri\u00e8vement expliqu\u00e9s ci-dessous :<\/p>\n

Secours aux entrepreneurs<\/i><\/strong><\/p>\n

Lorsque l'all\u00e8gement pour les entrepreneurs s'applique, un taux r\u00e9duit de 10% s'applique aux gains imposables r\u00e9sultant de la cession d'un \u2019actif commercial imposable\u201c qui :<\/p>\n

    \n
  • est (ou est une participation dans) un actif utilis\u00e9 aux fins d'une \u201centreprise admissible\u201d exploit\u00e9e par une personne physique ; ou<\/li>\n
  • est une participation d'au moins 5% dans une soci\u00e9t\u00e9 dont l'activit\u00e9 consiste enti\u00e8rement ou principalement \u00e0 exercer une \u201cactivit\u00e9 qualifi\u00e9e\u201d ou une \u201csoci\u00e9t\u00e9 holding\u201d d'un \u201cgroupe qualifi\u00e9\u201d qui ont \u00e9t\u00e9 d\u00e9tenues pendant une p\u00e9riode continue d'au moins 3 ans \u00e0 tout moment avant la cession<\/li>\n<\/ul>\n

    Le taux r\u00e9duit de CGT s'applique jusqu'\u00e0 une limite de 1 million de livres sterling sur toute la dur\u00e9e de la vie.<\/p>\n

    Aide \u00e0 la retraite<\/i><\/strong><\/p>\n

    Outre l'all\u00e8gement pour les entrepreneurs, le Royaume-Uni dispose \u00e9galement d'un all\u00e8gement pour les retrait\u00e9s : lorsqu'une personne \u00e2g\u00e9e d'au moins 55 ans c\u00e8de tout ou partie de ses \u201cactifs qualifi\u00e9s\u201d, elle peut b\u00e9n\u00e9ficier d'un all\u00e8gement pour la totalit\u00e9 du montant de la taxe sur la valeur ajout\u00e9e (CGT) qui en d\u00e9coule, \u00e0 condition que le montant de la contrepartie de la cession de ces actifs ne d\u00e9passe pas 750 000 livres sterling. Cette limite est ramen\u00e9e \u00e0 500 000 GBP lorsque l'int\u00e9ress\u00e9 atteint l'\u00e2ge de 66 ans.<\/p>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>\n

    \n
    \n
    \n
    <\/div>\n<\/div>\n
    <\/div>\n<\/div>\n
    \n
    \n
    \n
    \n
    <\/div>\n<\/div>\n
    \n

    Conclusion<\/h2>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>\n
    \n
    \n
    \n
    <\/div>\n<\/div>\n
    <\/div>\n<\/div>\n
    \n
    \n
    \n
    \n
    <\/div>\n<\/div>\n
    \n
    \n
    \n

    En r\u00e9sum\u00e9, les entrepreneurs doivent tenir compte d'un cadre fiscal beaucoup plus large, puisqu'ils sont soumis \u00e0 la fois \u00e0 l'imp\u00f4t sur les soci\u00e9t\u00e9s pour leur entreprise et \u00e0 un imp\u00f4t secondaire en tant qu'actionnaires de cette entreprise. Et il est \u00e9trange que les imp\u00f4ts secondaires puissent \u00eatre beaucoup plus \u00e9lev\u00e9s si vous r\u00e9sidez dans le m\u00eame pays que votre entreprise ! Les entrepreneurs doivent donc r\u00e9fl\u00e9chir \u00e0 la meilleure fa\u00e7on de structurer leur entreprise pour prot\u00e9ger leur patrimoine. Chez Regan van Rooy, nous aimons soutenir les entrepreneurs, alors contactez-nous d\u00e8s aujourd'hui pour une \u00e9valuation gratuite.<\/p>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>\n<\/div>","protected":false},"excerpt":{"rendered":"

    Governments should incentivise entrepreneurs to develop and grow businesses in their home country right? However, the punitive tax regimes applying to entrepreneurs may make you think twice! In most countries with a developed tax system, when a shareholder receives dividends from a local company she is taxed on the receipt, whether by withholding tax or […]<\/p>\n","protected":false},"author":22,"featured_media":2938,"comment_status":"closed","ping_status":"open","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"footnotes":""},"categories":[15,280,128,11,13,256,8,259,276],"tags":[],"class_list":["post-2933","post","type-post","status-publish","format-standard","has-post-thumbnail","hentry","category-africa","category-africa-tax","category-entrepreneurs","category-income-tax","category-international-tax","category-sars","category-south-africa","category-tax","category-tax-authorities"],"acf":[],"publishpress_future_workflow_manual_trigger":{"enabledWorkflows":[]},"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/reganvanrooy.com\/fr\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/2933","targetHints":{"allow":["GET"]}}],"collection":[{"href":"https:\/\/reganvanrooy.com\/fr\/wp-json\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/reganvanrooy.com\/fr\/wp-json\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/reganvanrooy.com\/fr\/wp-json\/wp\/v2\/users\/22"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/reganvanrooy.com\/fr\/wp-json\/wp\/v2\/comments?post=2933"}],"version-history":[{"count":2,"href":"https:\/\/reganvanrooy.com\/fr\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/2933\/revisions"}],"predecessor-version":[{"id":4636,"href":"https:\/\/reganvanrooy.com\/fr\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/2933\/revisions\/4636"}],"wp:featuredmedia":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/reganvanrooy.com\/fr\/wp-json\/wp\/v2\/media\/2938"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/reganvanrooy.com\/fr\/wp-json\/wp\/v2\/media?parent=2933"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/reganvanrooy.com\/fr\/wp-json\/wp\/v2\/categories?post=2933"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/reganvanrooy.com\/fr\/wp-json\/wp\/v2\/tags?post=2933"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}